CACEIS NEWS 37 FR

PRODUITS ET SERVICES

N° 37 - Mars 2014 - caceis news 5

Seven Capital Management, premier passeport “cross border” AIFM

Interview de Johann Schwimann, Président de Seven Capital Management.

comme une opportunité pour développer votre activité à l’international? Ce nouveau cadre réglementaire va bien enten- du favoriser la commercialisation de notre offre à l’international. L’obtention de l’agrément AIFMpermet, d’une part demettre en exergue la qualité de la structure et des organes de contrôle de Seven Capital Management, et d’autre part de toucher un nouveau type de clientèle pour laquelle cet agrément est un prérequis. « Commodities », les fonds AIF vont consti- tuer une solide alternative aux fonds alternatifs UCITS qui n’offrent qu’une exposition partielle à la stratégie initiale. La directiveAIFM soumet les sociétés de ges- tion à de nouvelles obligations. Quels services adaptés, fournis par CACEIS, aident Seven Capital Management à répondre aux exi- gences de la réglementation? Nous avions besoin d’un prestataire connaissant parfaitement les marchés français et luxembour- geois ainsi que les problématiques de la direc- tive AIFM pour soutenir le lancement de notre Par ailleurs, avec l’évolution des contraintes réglementaires et l’interdiction de l’usage des

SICAV SIF BlackSnake fund. Dépositaire et administrateur leader en Europe pour les fonds d’investissement alternatifs, CACEIS propose une combinaison de prestations de sous-trai- -

de banque dépositaire et d’administrateur de fonds à Seven Capital Management Seven Capital Management a choisi CACEIS au Luxembourg pour être le dépositaire et l’administrateur de fonds de Seven Lux SICAV-SIF dont le compartiment BlackSnake béné cie du premier passeport européen en gestion alternative directe. Fondée en 2006 et basée à Paris, Seven Capital Management est une société de gestion indépendante et innovante spécialisée en gestion de performance absolue. Elle est la première société de gestion alternative en France à avoir reçu en août dernier l’agrément AIFM (Alternative Investment Fund Managers) délivré par l’AMF, l’autorité de tutelle française des marchés nanciers. Cet agrément lui permet de gérer ses fonds d’investissement alternatifs (FIA) au sein de l’Union européenne et de solliciter par le biais de la procédure passeport « produit » leur commercialisation dans les différents Etats membres. Seven Capital Management a également obtenu le premier passeport transfrontalier européen « gestion » lui permettant de gérer directement le compartiment BlackSnake depuis la France. Joseph Saliba , directeur général adjoint du groupe CACEIS, commente : « CACEIS, fortement implanté en Europe, et notamment en France et au Luxembourg, a développé une offre globale aux services des FIA, quelles que soient les classes d’actifs concernées. Nous sommes très heureux d’accompagner Seven Capital Management dans ce premier passeport transfrontalier européen en gestion alternative directe. »

des risques des fonds ayant reçu l’agrément AIFM.

Seven Capital Management développe un processus de gestion basé sur l’analyse du risque qui a été récompensé par le sta- tut «Jeune Entreprise Innovante» (JEI) attribué par le ministère de la Recherche. Comment caractériseriez-vous vos modèles de gestion? Nos modèles de gestion, 100 % quantitatifs et systématiques, sont innovants à plusieurs niveaux : premièrement, une construction de portefeuille innovante avec un biais long, deuxièmement un Risk Management spé- de gestion et troisièmement une matrice de signaux globale avec l’usage de signaux de risques très novateurs. Le processus dans sa globalité autorise une meilleure réactivité dans des phases de mar- ché erratiques

Seven Capital Management est l’une des premières sociétés de gestion en France à avoir reçu en août 2013 l’agrément AIFM et à avoir également reçu le passeport gestion. Voyez-vous ce nouveau cadre réglementaire

Des solutions CACEIS adaptées aux produits d’investissement alternatifs

Services de banque dépositaire et de conservation

Assistance juridique aux fonds et agent domiciliataire

Administration de fonds et calcul de la VL

Services de substance pour les UCITS alternatifs

. Modèles flexibles de substance UCITS . Reporting complet de gestion des risques

. Valorisation indépendante des portefeuilles d’actifs alternatifs et relevés consolidés . Service flexible et fiable de calcul des commissions de performance et de péréquation

. Offre complète de services de banque dépositaire assurée par nos experts risques et conformité . Services de conservation permettant le règlement/livraison et la garde des actifs dans plus de 80 pays

. Aide à la création de la structure

. Assistance à la re-domiciliation de fonds

. Services complets de domiciliation

Savoir-faire reconnu dans la gestion alternative et track-record établi Les produits alternatifs représentent plus de 20 % du total des actifs conservés et/ ou en administration de fonds pour CACEIS en Irlande et au

Une grande variété de produits alternatifs traités

Middle-Office et analyse des risques

Des équipes très expérimentées

. Sur les stratégies d’investissement avec effet de levier . Veille marché et réglementaire active

. Fonds hedge, fonds de fonds hedge, fonds de futures et options, comptes gérés et produits structurés, UCITS alternatifs . Enrichissement permanent du périmètre de produits alternatifs couverts

. Gestion des flux et tenue de position de gestion . Reporting de performance et d’analyse des risques

Luxembourg, et 100 % en Amérique du Nord

Agenda réglementaire 2014

UCITS V Le Parlement européen, le Conseil et la Commission ont trouvé un accord en trilogue mardi 25 février sur la révision de la directive OPCVM (OPCVM 5), vote en séance plénière du Parlement européen prévu avant les élections

RÈGLEMENT SUR LES DÉPOSITAIRES CENTRAUX Le 26 février 2014, le Coreper confirme l’accord en trilogue sur le règlement relatif aux dépositaires centraux de titres, vote en séance plénière du Parlement européen prévu avant les élections européennes de mai 2014.

FONDS EUROPÉENS DE LONG TERME Vote en séance plénière du Parlement européen prévu en avril avant les élections

MiFID ET MiFIR Vote en séance plénière du Parlement européen prévu avant les élections

FATCA Le 1 er juillet 2014 entrée en vigueur de la retenue à la source sur les revenus de titres de source US.

AIFM Le 22 juillet 2014, date limite de dépôt des demandes de conformité « AIFM ».

Election du Parlement européen.

européennes de mai 2014.

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